«Балтимор-холдинг» начал переговоры о слиянии с российским подразделением испанской компании PASA, которому принадлежит торговая марка Galina Blanca, сообщает lenta.ru со ссылкой на газету «Коммерсант». Слияние предполагается провести путем обмена активами, и в объединенной компании испанцам достанется 20-25% акций. По разным оценкам, стоимость «Балтимора» может составлять от $160 до 280 млн, в то время как Galina Blanca оценивается в $25 млн.
Консультантами сделки со стороны «Балтимора» выступает компания Aquila Capital Group, а со стороны Galina Blanca Deloitte & Touche. В ходе переговоров предлагалось несколько схем слияния, одна из которых предполагает интеграцию бизнеса Galina Blanca в «Балтимор». Последний заинтересован в укрупнении бизнеса перед частным размещением 10-20% акций «Балтимор-холдинга». Как уточняет «Коммерсант», договор пока не подписан, поскольку нет решения о точной оценке активов обеих компаний.
Напомним, что компания «Балтимор-холдинг» основана в 1995 году и занимает примерно половины российского рынка кетчупа и около трети рынка томатной пасты. Фирме принадлежат несколько заводов в Москве, Санкт-Петербурге, Краснодаре, Хабаровске и Узбекистане. Выручка «Балтимора» по итогам 2007 года составила 4,9 млрд рублей ($191,5 млн), а чистый долг около $90 млн.
Торговой маркой Galina Blanca в России управляет ЗАО «Юроп Фудс ГБ», дочернее предприятие испанской PASA. Компании принадлежит завод по производству приправ, соусов, макаронных изделий и бульонных кубиков. В 2007 году оборот компании составил $55 млн, а чистый долг – $18 млн.