Португалия готовится к проведению первого первичного размещения акций (IPO) более чем за пять лет после того, как страна начинает восстанавливаться после длившейся 10 кварталов рецессии, в результате которой капитализация фондового рынка страны упала на 70%, сообщает агентство Bloomberg.
Правительство в следующем месяце планирует продать 70% почтовой службы CTT-Correios de Portugal SA. Это будет первое IPO с июня 2008 года, когда EDP-Energias de Portugal SA выделило в отдельную компанию подразделение возобновляемых источников энергии.
Холдинговая госкомпания Parpublica намерена разместить 105 млн акций CTT по цене 4,1-5,52 евро. Заявки от потенциальных покупателей будут собираться до 2 декабря, начало обращения акций компании на бирже запланировано на 5 декабря. Спрос на бумаги уже превысил предложение более чем в шесть раз.
При размещении по верхней границе ценового диапазона стоимость акционерного капитала CTT, история которой насчитывает почти 500 лет, составит 828 млн евро. Для сравнения: стоимость бельгийской почтовой службы Bpost SA по цене размещения составляла 2,9 млрд евро и британской Royal Mail Plc – 3,3 млрд фунтов стерлингов ($5,4 млрд). С момента проведения IPO в июне акции Bpost подорожали на 9,2%, а котировки бумаг Royal Mail подскочили на 71% чуть более чем за месяц с даты первичного размещения.
На долю CTT приходится около 95% рынка писем и 29% всех посылок в Португалии. EBITDA компании в январе-сентябре составила 93,3 млн евро, увеличившись на 13% относительно того же периода прошлого года.
С пика 2007 года компании, акции которых входят в расчет португальского фондового индекса PSI-20, потеряли примерно 50 млрд евро рыночной стоимости. В текущем году индикатор поднялся на 15%, что меньше прироста всех остальных основных европейских индексов за исключением Австрии и Великобритании. В том числе испанский IBEX 35 подскочил в этом году на 20%, ирландский ISEQ – на 32%, греческий рынок увеличился на 30%.
"Это страна, которая особенно сильно пострадала в результате избыточных расходов в преддверии финансового кризиса, – говорит главный инвестиционный директор датского подразделения Saxo Bank A/S Тэйс Кнутсен. – IPO, несомненно, будет конструктивным, что необходимо отставшему рынку".
В ходе торгов в четверг PSI-20 достиг максимальной отметки с августа 2011 года. В настоящее время фондовый рынок Португалии оценивается примерно в $82,5 млрд, что является одним из самых низких показателей среди стран Западной Европы и составляет менее половины ирландского рынка.
ВВП Португалии в апреле-июне вырос на 1,1% по сравнению с первым кварталом этого года, что стало первым повышением с 2010 года. В третьем квартале, согласно предварительным данным, подъем экономики составил 0,2%.
Согласно среднему прогнозу аналитиков, ВВП страны в следующем году может увеличиться на 0,2%, а в 2015 году рост ускорится до 0,9%.
Все материалы, размещенные на «Компаньон-Онлайн» со ссылкой на «Интерфакс-Украина» не подлежат перепечатке, копированию или воспроизведению в любом виде без письменного согласия «Интерфакс-Украина».