Объем средств, привлеченных в рамках первичных размещений акций (IPO), в Европе в январе-марте текущего года составил 11,4 млрд евро, превысив общую сумму поступлений в первых кварталах за четыре предшествующих года, свидетельствуют расчеты PwC.
При этом показатель стал рекордным с 2007 года, отмечается в отчете "Обзор рынка IPO".
В первые две недели апреля на биржи вышли 23 компании, разместив бумаги на 3,8 млрд евро. Общая сумма привлеченных в ходе IPO средств во втором квартале, возможно, превысит 10 млрд евро, говорится в сообщении.
Кроме того, до конца лета запланировано проведение еще не менее 15 IPO, что позволяет говорить о сохранении высокой активности в данной сфере в ближайшее время.
"В прошлом квартале впервые с 2007 года на рынках IPO большинства стран Европы наблюдался такой значительный объем сделок IPO", – заявил партнер группы по сопровождению сделок на рынках капитала PwC Ричард Уивер.
При этом высокая активность сохранилась, даже несмотря на то, что в последнем квартале 2013 года на биржи вышли более 100 компаний, которые привлекли более половины объема капитала за весь год. В целом за прошлый год объем IPO подскочил на 135% – до 26,5 млрд евро.
"В течение последних двух кварталов проводились более крупные сделки, были отмечены высокие объемы размещения и позитивная динамика котировок акций после IPO – всё это признаки "зелёного света" для проведения IPO. Однако на рынке всё еще присутствуют осторожные настроения как остаточные явления прошлого; это означает, что потенциальным эмитентам следует, как и прежде, представить четко сформулированную и хорошо обоснованную историю инвестиционной привлекательности компании, если они хотят, чтобы размещаемые в рамках IPO акции вошли в число ценных бумаг, которые непременно захотят приобрести инвесторы", – полагает Р.Уивер.
Лидером первого квартала стал сектор розничной торговли – 11 сделок общим объемом 2,8 млрд евро. Восемь из этих сделок были проведены на Лондонской фондовой бирже (LSE), и на их долю приходится практически весь объем привлеченного капитала компаний данного сектора.
"Основные события разворачивались вокруг эмитентов из сектора розничной торговли, особенно на Лондонской фондовой бирже. Мы отмечаем, что на рынок начинают выходить компании, использующие смешанные технологии, – они привлекли к себе значительный интерес со стороны инвесторов. В частности, речь идет о компаниях розничной торговли, которые ставят своей стратегической целью развитие направления онлайновых продаж. Согласно нашим ожиданиям, еще несколько компаний сектора розничной торговли будут включены в листинги бирж до начала лета", – заявил партнер группы по сопровождению сделок на рынках капитала PwC Марк Хьюз.
Общий объем средств, привлеченных в ходе IPO на LSE, в январе-марте оказался втрое выше, чем за тот же период 2013 года: почти 5,9 млрд евро против 1,9 млрд евро. Из этой суммы на основную площадку пришлось 4,6 млрд евро, привлеченных в рамках 14 сделок, а остальная часть (1,3 млрд евро) была получена на площадке AIM, на которой наблюдается оживление активности.
На биржах Euronext в минувшем квартале было привлечено 2,1 млрд евро, включая 1,3 млрд евро поступлений от IPO телекоммуникационной компанией Altice в Амстердаме. В первом квартале на скандинавской бирже OMX компании привлекли 1,9 млрд евро, большая часть приходится на размещение акций сервисной компанией ISS, которое принесло ей 1,1 млрд евро. Это свидетельствует о явном улучшении экономической конъюнктуры, ведь в первом квартале 2013 года на каждой из этих бирж было привлечено менее 5 млн евро.
На испанской бирже в минувшем квартале тоже были проведены две сделки, которые вошли в десятку крупнейших по объему: инвесткомпания Anima Holding привлекла 693 млн евро и онлайн-туроператор eDreams Odigeo – 376 млн евро. Они стали первыми крупными IPO в Мадриде с лета 2011 года.
По мнению специалистов PwC, в 2014 году сохранится и тенденция к выходу на биржу компаний сектора высоких технологий.
"Хотя компании, реализующие технологичные проекты, могут и впредь отдавать предпочтение американским биржам, недавно запущенный на Лондонской фондовой бирже новый сегмент для динамично развивающихся компаний может оказаться разумной альтернативой для тех компаний сектора технологий, которым британский рынок представляется более удобным благодаря географической близости или которые более органично вписываются в этот рынок и больше подходят британским инвесторам", – говорится в отчете.
В рамках исследований IPO Watch Europe на ежеквартальной основе изучаются все новые листинги с привлечением более 5 млн евро на первичном рынке ценных бумаг, которые проводятся на ведущих европейских фондовых биржах и в основных рыночных сегментах (включая фондовые биржи Австрии, Бельгии, Великобритании, Германии, Греции, Дании, Ирландии, Испании, Италии, Люксембурга, Нидерландов, Норвегии, Польши, Португалии, Турции, Франции, Швейцарии и Швеции). При этом не рассматриваются перемещения ценных бумаг с одной площадки на другую в рамках одной и той же фондовой биржи, равно как и суммы, полученные по опциону доразмещения (greenshoe
Все материалы, размещенные на «Компаньон-Онлайн» со ссылкой на «Интерфакс-Украина» не подлежат перепечатке, копированию или воспроизведению в любом виде без письменного согласия «Интерфакс-Украина».