Вчера был арестован Бернард Мэдофф, бывший председатель Nasdaq Stock Market, чья компания Bernard L. Madoff Investment Securities работала на рынке почти полвека.
Выяснилось, что она теряла деньги клиентов и выплачивала им выдуманную прибыль из средств, привлеченных от других клиентов, цитирует WSJ представителя ФБР. Эта афера называется «схема Понци» в честь итальянского иммигранта Карло Понци, применявшем ее в начале прошлого века.
По предварительной оценке Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), объем махинаций составил до $50 млрд. В начале этого года под управлением Bernard L. Madoff Investment Securities находились $17 млрд.
Если цифры подвердятся, Мэдофф затмит и Понци и, например, менеджеров разорившейся в 2002 г. компании WorldCom — махинации ее менеджеров были в несколько раз меньше. По словам некоторых клиентов, сотрудничество с Madoff обошлось им в миллионы долларов.
Об афере власти, арестовавшие и активы компании, узнали от работавших в фирме двух сыновей 70-летнего Мэдоффа. Он признался им, что вся ее деятельность была большим обманом, а деньги почти закончились (осталось несколько сотен миллионов на выплаты сотрудникам).
Юристы Мэдоффа отрицают обвинения, хотя он уже признался полицейским, арестовавшим его, что оправдания у него нет, а фирма разорена.
Подозрения относительно реального состояния фирмы Мэдоффа возникали, когда ее хедж-фонд Fairfield Sentry, вкладывающий в S&P 100, заявил о росте 5,6% в ноябре, в то время как индекс S&P 500 упал на 37,65%. В октябре показатели Fairfield были стабильны при падении S&P 500 на 16,8%. С 1990 г., в соответствии с документами фонда, его доходность составляла 10,5% в год.
Участники рынка давно начали обвинять Мэдоффа, например, в запрещенной тактике front-running, покупке бумаг для себя вперед большой клиентской сделки, приводящей к росту бумаг.
Один из трейдеров еще в 1999 г. попросил SEC проверить деятельности фирмы Мэдоффа и в течение девяти лет убеждал комиссию в его необходимости.
Другое громкое расследование связано с махинациями на рынке ипотечных облигаций.
Стивен Гордон, бывший партнер компании Bayview Financial, которая покупает и секьюритизирует ипотечные кредиты для продажи инвесторам, обвиняется в том, что завышал стоимость активов, например вписывая лишние очки в кредитную историю заемщиков или выдавая трейлеры и участки земли за дома. С 2001 по 2006 гг., по данным прокуратуры Майями, он искусственно увеличил стоимость 2800 кредитов, на чем заработал $2,8 млн.
Bayview сообщила, что выкупила бумаги, выданные на мошеннические кредиты, или заменила их на «честные», а сам Гордон собирается признать свою вину.
Дело было заведено только сейчас, хотя SEC расследовала его деятельность еще в 2006 г., до того, как разразился ипотечный кризис, и ничего не предприняла.