Заработки 25 наиболее удачливых управляющих хедж-фондами в прошлом году составили $11,6 млрд, подсчитал журнал Alpha Magazine. Это меньше, чем $16 млрд в 2007 г., но третий по величине результат за восемь лет.
Не все, впрочем, были удачливы. Восемь управляющих, по расчетам Alpha, потеряли в общей сложности $6,2 млрд. Прошедший год стал худшим в индустрии хедж-фондов: по данным Hedge Fund Research, их совокупный убыток составил 19%, было закрыто 15% фондов — 1471 фонд.
Первое место в рейтинге занял Джеймс Саймонс ($2,5 млрд), основатель Renaissance Technologies, управляющей $25 млрд. На вершине списка он был также в 2005 и 2006 гг. Комиссионные Renaissance в два с лишним раза превышают средние по отрасли — 5% за управление и 44% за успех. Renaissance использует компьютерные модели для работы на самых разных рынках в основном для проведения стремительных сделок, учитывающих даже небольшие изменения котировок. В августе 2007 г., когда кризис только начинался, эти модели подвели Саймонса, не справившись с высокой волатильностью акций. Но в 2008 г. его Medallion Fund заработал 80%.
Более избирательно подходит к инвестициям Джон Полсон ($2 млрд), основатель Paulson & Co, активы которой, по данным на ноябрь 2008 г., составляли $36 млрд. Основные сделки Полсона стали известны после того, как британские регуляторы в сентябре ужесточили требования по раскрытию информации о коротких позициях. Оказалось, что Полсон шортил ведущие британские банки: например, в сентябре у него были открыты короткие позиции на 1,18% акций Barclays на 374 млн фунтов ($542,4 млн).
Полсон 9 марта закрыл шорт по акциям Lloyds Banking Group (результат слияния Lloyds TSB и HBOS), заработав с сентября 344 млн фунтов. В реальности его заработок гораздо больше, так как он открыл короткую позицию весной 2008 г., когда акции стоили более 4 фунтов (9 марта 2009 г. — 0,44 фунта). На Royal Bank of Scotland (короткая позиция закрыта в январе) он с сентября заработал 275 млн фунтов.
Джон Арнолд из Centaurus Energy заработал $1,5 млрд, играя на рынке природного газа, а также приобретая доли в электростанциях и топливных хранилищах.
Доход Джорджа Сороса (4-е место) сократился с $2,9 млрд до $1,1 млрд. По данным Alpha, он удачно сыграл на курсе доллара. Сам Сорос более доходной назвал игру против фунта стерлингов. Фонд Сороса Quantum заработал, по данным инвесторов, 8%.